Compra de una put sintética
Posición de cobertura, consistente en la venta a corto (al descubierto) de una acción y la compra de una opción de compra sobre ese mismo valor.
La compra de una PUT sintética se trata en una posición de cobertura, consistente en la venta a corto (al descubierto) de una acción y la compra de una opción de compra sobre ese mismo valor. Con esta combinación el inversor limita sus pérdidas si el precio sube, y las ganancias, si acierta en su previsión, se ven disminuidas en la cuantía de la prima de la opción.
E = precio de ejercicio de la put.
c = prima de la put.
S0 = precio de la acción.